Why the rich stay rich: they don’t invest like the rest

• By Bryan Borzykowski

2 May 2014

More on the rich life

READ MORE: Haute holiday: The five places on their super-luxe must-go list — and alternatives the rest of us can afford.

Getting and staying rich…

When many of us have a little cash to invest, we might buy a mutual fund or a stock — if we don’t blow it on the latest tech gadget. Not the truly wealthy, however. They often put their money in property, art, businesses and other investments that the rest of us can only dream of owning. How this rarified group uses their cash differentiates them from the rest of us — and keeps them in the black.

Take Joshua Coleman, for example. When his family sold their Chicago-based telecom company for $400m in 2004, they didn’t run out and buy something extravagant. Instead, they began seeking advice on ways to save their newfound riches and help them grow.

Their quest sparked an idea for Coleman, now 27. In 2011, he launched Momentum Advanced Planning — a firm that connects people to tax, legal and wealth experts. If the business one day sells, he could see a big return, just like his family’s first business.

If you think that starting a business is an odd way to invest your money, then you probably aren’t among the ultra-wealthy. People who have at least $30m in assets — dubbed ultra high net-worth — invest in stocks and bonds, but they also grow their money by buying companies and investing in unusual securities, such as airline leasing funds. They also own art and cars that they hope will appreciate in value.

“It’s called alpha risk,” said Coleman. “It’s this kind of stuff where there can be a lot of upside.”

As for the downside, many of these investments are riskier than traditional investments, so there’s a higher chance of losing a large chunk of change. As well, they’re far less liquid than stocks and it could talk months or years for the wealthy to get their money out of an investment.

Even if you don’t have millions to invest, though, you can learn a thing or two about how the rich reap returns and apply it your own portfolios.

**Scroll through the images above to see how the rich invest to stay rich — and how you might model their style.**

(Thinkstock)

Rich-only investments? Perhaps…

The wealthy have access to a swath of investments that most people don’t even know exist.

Closed-end funds — a long-term investment where money is typically tied up for at least five years — offer the very rich access to big returns and high yields.

Aircraft leasing is one budding area of investment, said Ian Marsh, CEO of asset management for London-based Fleming Family and Partners, a wealth management firm that was initially created to preserve the fortune of Ian Fleming, the creator of James Bond.

His clients work with a company called Doric, which uses investor money to buy planes which are leased to large airlines, such as Dubai-based Emirates Airlines.

Investors will eventually cash out of the fund when those planes are sold, but they can make a 9% annual yield in the meantime from the leases alone. The average yield on the Standard and Poor’s S&P 500 — America’s main investing benchmark stock basket — is about 3%.

Some closed-end funds require hundreds of thousands of dollars to buy in, but Doric’s airline leasing funds have a more reasonable entry fee, says Marsh. Its SKY CLOUD series of funds — which buy Airbus A380-800s and leases them to Emirates Airlines — have a minimum investment of 10,000 euro ($13,822) and 5% one-time fee that is based on how much investors put in.

Ultra high-net worth investors in the UK and elsewhere are also buying up farmland. As the global population grows, demand for food will also increase and those who own prime agricultural land could see good returns, said Marsh. Arable land is a finite resource —the harder something is to come by the better the return.

According to Marsh, good land can earn a yield of about 4% a year for an investor, plus appreciate in value over time.
Few regular investors can afford to invest in a plane fund or buy a plot of rich farmland, but there are some more-accessible closed-end funds that offer a way to invest in global infrastructure, even wine. There are also some publicly listed companies that people can buy on the stock market. For instance, Gladstone Land is a US-listed company that buys farmland.

(Simin Wang/AFP/Getty)

Buy more businesses, of course…

It’s a natural for wealthy individuals, many of whom made their money owning companies, to buy into other businesses.
Coleman invests in a number of other companies, mostly in the professional services and tech sectors. He has a stake in so many operations that he can’t give an exact number.

“It’s a lot,” he said.

He’s usually investing with a group of investors and a private equity firm, and he’ll invest more than $1 million to get a piece of an operation.

It’s fun to see companies go from nothing to something and many investors have the experience and networks to help get a business off the ground, said David Rose, a New York-based ultra-wealthy entrepreneur and author of Angel Investing: The Gust Guide to Making Money and Having Fun in Startups.

“Imagine investing in Google when they were still in their trailer,” he said. “You can meet the founders on a weekly basis, get a first hand look at what’s happening and see it grow. That can be a lot of fun.”

It can also be lucrative. Though investors put their money at risk — 50% of startup companies go bust, said Rose — a wealthy investor usually makes 20 times to 50 times their initial investment on one or two companies that do succeed.
Rose usually puts between $50,000 and $100,000 in a company, and he said he has made millions off some of his investments.

At the moment, it’s difficult for the average investor to invest directly in a business, unless they hand over some money to a friend or family member, says Rose.

However, a new piece of US legislation, passed in 2012, may allow regular people to invest in startups. It’s not yet clear how this will play out.

(Oli Scarff/Getty Images)

Play up pricey passions…

“Passion” investments, such as art, cars, watches, wine and even musical instruments, are big among the rich, said Guy Hudson, executive director and head of business development at London’s Stonehage Investment Partners, a global wealth management firm.

While people want these assets to grow in value, they’re also buying them to either use or look at.

“These investments always arise from the investor’s passion for that particular object,” said Hudson.

For investors who buy the right passion investments — finding something rare is key here — they can see solid returns. According to his company’s research, the value of “investments of passion” rose by nearly 15% in 2013, said Hudson.

There are several ways for regular investors to buy passion investments, says Hudson. A wine fund sold by The Wine Investment Fund requires a minimum 10,000 euro ($13,822) investment, for instance, and there are other funds that focus on art and cars. Take note: some may require the investor to be accredited, so even if the initial fee is low, you may not be able to purchase the fund.

You can also buy art for affordable prices at auction. “Up and coming artists will sell their pieces at reasonable rates,” he said.

(Ben Stansall/AFP/Getty Images)

Fuelling a hunger for property…

Many high-net-worth people like parking their cash — often seven or eight figures — on pieces of property, said Paul Patterson, deputy chair at Toronto’s RBC Wealth Management.

Some pool their money with others to buy commercial properties; others scoop up high-priced condos in London, New York and other global locales.

Many hope to sell for a handsome profit, but in the meantime, they can live in these abodes when they travel, he said.
“They typically buy two or three residences in different places around the world,” he said. “It’s got great long-term value, especially in core markets.”

While the average person likely won’t be able to buy a condo in a posh New York area, they may be able to buy a house in their neighborhood that they can then rent out or sell when the price appreciates.

There are also many public companies that buy commercial and residential real estate — called Real Estate Investment Trusts — that any stock market investor can purchase. While they’ll be sensitive to market ups and downs, the stocks often rise in price as rents and property values climb.

*To comment on this story or anything else you have seen on BBC Capital, head over to our Facebook page or message us on Twitter.*
Source

Tất cả về tạo lập mô hình kinh doanh

Mô hình kinh doanh là cách thức một tổ chức tạo lập, phân phối và nắm bắt giá trị. Mỗi ngành nghề sẽ có một cách thức tạo ra và phân phối giá sản phẩm/dịch vụ riêng. Tuy nhiên, dù hoạt động trong lĩnh vực nào thì mô hình kinh doanh của bạn vẫn phải được xây dựng dựa trên và bao gồm một số thành tố cơ bản. Alexander Osterwalder và Yves Pigneur gọi đó là “khung mô hình kinh doanh”.

Alexander Osterwalder là nhà lý thuyết và cố vấn kinh doanh người Thụy Sĩ. Yves Pigneur là Giáo sư về Hệ thống thông tin quản trị tại Đại học Lausanne, Thụy Sĩ. Hai người, cùng sự đóng góp của 470 cố vấn và doanh nhân từ 45 quốc gia, đã viết cuốn Business Model Generation (Tạo lập mô hình kinh doanh) – cung cấp những hiểu biết sâu sắc về bản chất của mô hình kinh doanh cùng những phương pháp thiết kế các mô hình kinh doanh sáng tạo, đổi mới, hoặc tái tạo mô hình kinh doanh kiểu cũ.Trong Business Model Generation, trước khi giới thiệu các hình mẫu mô hình kinh doanh và đưa ra các giải pháp để thiết kế một mô hình kinh doanh, các tác giả phân tích cái gọi là “khung mô hình kinh doanh”.

Theo đó, một mô hình kinh doanh bất kỳ đều phải được xây dựng dựa trên 9 thành tố cơ bản, gồm:

1/ Customer Segment (CS) – Phân khúc khách hàng: Xác định những tập hợp cá nhân hay tổ chức khác nhau mà doanh nghiệp tiếp cận và phục vụ.

2/ Value Propositions (VP) – Giải pháp giá trị: Mô tả gói sản phẩm và dịch vụ mang lại giá trị cho một phân khúc khách hàng cụ thể.

3/ Channels (CH) – Các kênh kinh doanh: Diễn tả cách thức một công ty giao thiệp và tiếp cận các phân khúc khách hàng của mình nhằm chuyển đển họ một giải pháp giá trị.

4/ Customer Relationships (CR) – Quan hệ khách hàng: Diễn tả các hình thức quan hệ mà một công ty thiết lập với các phân khúc khách hàng cụ thể.

5/ Revenue Streams (R$) – Dòng doanh thu: Phản ánh lượng tiền mặt mà một công ty thu được từ mỗi phân khúc khách hàng (các chi phí phải được khấu trừ khỏi doanh thu để tạo ra thu nhập).

6/ Key Resources (KR) – Nguồn lực chủ chốt: Mô tả những tài sản quan trọng nhất cần có để vận hành một mô hình kinh doanh.

7/ Key Activities (KA) – Hoạt động trọng yếu: Mô tả những việc quan trọng nhất mà một công ty phải làm để vận hành mô hình kinh doanh của mình.

8/ Key Partnerships (KP) – Các đối tác chính: Mô tả mạng lưới bao gồm các nhà cung cấp và đối tác mà nhờ đó mô hình kinh doanh có thể vận hành.

9 Cost Structure (C$) – Cơ cấu chi phí: Mô tả mọi chi phí phát sinh để vận hành một mô hình kinh doanh.

Trong số rất nhiều doanh nhân đã chia sẻ về việc sử dụng “khung mô hình kinh doanh” này, một doanh nhân hoạt động trong lĩnh vực đào tạo của Hoa Kỳ – Bob Dunn cho biết: “Tôi sử dụng khung mô hình kinh doanh trong quá trình đào tạo các doanh nhân non trẻ đến từ nhiều lĩnh vực kinh doanh như một cách hiệu quả hơn rất nhiều để biến các kế hoạch kinh doanh thành quá trình kinh doanh thực sự, mà theo đó họ “sẽ” cần vận hành công việc kinh doanh của mình và đảm bảo rằng họ đã chú trọng đến khách hàng của mình theo cách khiến công việc kinh doanh mang lại nhiều lợi nhuận nhất có thể”.

Ở phần 2 của cuốn sách, các tác giả đã cung cấp 5 hình mẫu mô hình kinh doanh. Đó là:

Mô hình chuyên biệt hóa kênh phân phối, với 3 dạng nghiệp vụ cốt lõi là cải tiến sản phẩm (như ngành truyền thông di động), quan hệ khách hàng (như ngành ngân hàng) và quản trị cơ sở hạ tầng.

Mô hình “Cái đuôi dài” nhằm bán nhiều loại sản phẩm với số lượng ít hơn (như ngành xuất bản sách).

Nền tảng đa phương – tạo ra giá trị bằng cách tạo điều kiện thuận lợi cho sự tương tác giữa các nhóm khác nhau (như Google, Apple).

Miễn phí với tư cách một mô hình kinh doanh, trong đó ít nhất một phân khúc khách hàng đông đảo có thể hưởng lợi từ một mặt hàng miễn phí một cách liên tục, được tài trợ bởi một thành phần khác trong mô hình kinh doanh hoặc một phân khúc khách hàng khác (chẳng hạn miễn phí với các sản phẩm cơ bản, thu phí với các tính năng nâng cao).

Mô hình kinh doanh mở – nhằm tạo ra và nắm giữ giá trị nhờ hợp tác một cách có hệ thống với các đối tác bên ngoài (như mô hình kinh doanh của P&G).

6 kỹ thuật thiết kế mô hình kinh doanh là nội dung phần 3 của Business Model Generation. Trong đó, các tác giả diễn giải một số phương pháp và kỹ thuật trong lĩnh vực thiết kế nhằm giúp các doanh nhân thiết kế những mô hình kinh doanh tiến bộ và hiệu quả hơn.

Các kỹ thuật đó gồm: Thấu hiểu khách hàng, tạo lập ý tưởng, tư duy trực quan, chạy thử nguyên mẫu, kể chuyện, và xây dựng kịch bản.

Giám đốc điều hành thương hiệu O’Reilly – Tim O’Reilly nói rằng: “Không có mô hình kinh doanh nào là duy nhất. Thực tế là luôn có rất nhiều cơ hội cũng như phương án, và chúng ta chỉ cần khám phá chúng mà thôi”. Trong phần 4 của cuốn sách – Chiến lược, các tác giả sẽ giúp bạn xem xét một cách hiệu quả những mô hình kinh doanh cũng như thiết lập tính chiến lươc cho quá trình đánh giá môi trường của mô hình kinh doanh của bạn.

4 khía cạnh của chiến lược sẽ được phân tích gồm: Môi trường của mô hình kinh doanh, đánh giá mô hình kinh doanh, quan điểm về các chiến lược đại dương xanh xét trên khía cạnh mô hình kinh doanh, và làm thế nào để kiểm soát những mô hình kinh doanh khác nhau cùng tồn tại trong một doanh nghiệp.

Quy trình thiết kế mô hình kinh doanh chung thích hợp với những yêu cầu cụ thể của doanh nghiệp là nội dung chính cuối cùng của Business Model Generation.

Các tác giả cho biết “đây không phải là một cuốn sách chiến lược hay quản trị điển hình” mà là “một cuốn sổ tay hướng dẫn thiết thực dành cho những người có tầm hìn xa trông rộng, những người thay đổi cuộc chơi, và những kẻ thách thức nôn nóng muốn thiết kế lại hoặc cải tổ các mô hình kinh doanh”.

Góp phần hoàn thiện cuốn sách này là một cộng đồng trực tuyến với 470 thành viên của Trung tâm Đổi mới mô hình kinh doanh (Business Model Innovation Hub) – những chuyên gia kinh doanh khắp nơi trên thế giới. Họ đã đóng góp các tình huống, ví dụ và nhận xét phê bình bản thảo, vì vậy cuốn sách này còn chỉ ra rất nhiều tình huống mà một doanh nghiệp có thể gặp phải trong nền kinh tế toàn cầu hiện nay.

Chủ tịch Ban Kinh doanh toàn cầu Công ty Matson Navigation, Giám đốc Chương trình MBA cho nhà quản lý Việt Nam (VEMBA) Trường Kinh doanh Shidler – Đại học Hawaii (Mỹ) Bùi Xuân Tùng cho rằng, “Trong một nền kinh tế đang chuyển đổi như hiện nay, các doanh nhân Việt Nam nên ứng dụng những ý tưởng được nêu trong cuốn sách này, qua đó họ không chỉ thách thức các mô hình kinh doanh truyền thống mà còn phát triển được khả năng thích nghi cần thiết”.

> Không phải lúc nào khách hàng cũng đúng

> Cội nguồn chiến lược kinh doanh của người Nhật

> Miễn phí mà vẫn kiếm nhiều tiền

Jellycat chú thỏ bị bỏ quên tại Adare Manor

Khách hàng bỏ quên đồ, và khách sạn này đã biến nó thành chiêu Marketing không thể thông minh hơn

Một khách hàng đã bỏ quên một chú thỏ bông tại khách sạn Adare Manor. Các nhân viên tại đây đã không chỉ giúp cô bé tìm lại chú thỏ mà còn giúp quảng bá hình ảnh cho khách sạn theo một cách không thể độc đáo hơn.

• Quảng cáo mĩ phẩm “Tôn vinh làn da trắng, chê da đen” và cái kết tồi tệ cho thương hiệu
• Đừng tin lời quảng cáo có chữ “thực phẩm tự nhiên”, không có đâu!
• Chính xác thì chúng ta nên làm gì để tạo ra nội dung quảng cáo thu hút?
• Tại sao người dùng không thích nhưng vẫn xem quảng cáo trên Facebook?
• Ngành quảng cáo Châu Á: VN tăng trưởng rất nhanh, chỉ xếp sau Ấn Độ và Trung Quốc

Chú thỏ bông này được tìm thấy vào dịp cuối tuần bởi các nhân viên của khách sạn Adare Manor ở Adare, Ai-len.

“Tôi bị lạc mất chủ trong bữa sáng ở Adare Manor ,” nhân viên khách sạn viết lời tựa cho bức ảnh chú thỏ bông được đăng trên Facebook.

Bức ảnh trên nhận được nhiều lượt chia sẻ hơn hẳn các bài viết khác trên facebook của khách sạn này, do đó, các nhân viên đã quyết tìm lại chủ nhân cho chú thỏ, nhưng bằng cách hơi đặc biệt một chút.

“Phải ở lại Adare Manor tối nay thôi, hy vọng cô chủ sẽ đến đón mình vào ngày mai”

“Chúng tôi đã quyết định sẽ tiếp tục làm như thế này,” một phát ngôn viên của khách sạn nói với BuzzFeed News. “Chúng tôi nghĩ rằng Facebook là một cách vô cùng hữu hiệu để lan truyền thông tin.”

“Thư giãn trước bữa sáng”

Vì các nhân viên không biết tên của chú thỏ, nên họ chỉ gọi nó là “Bunny” (thỏ con), họ đoán chú thỏ nhồi bông này đã bị bỏ lại sau khi một đám cưới tại địa phương kết thúc.

“Claire của bộ phận hướng dẫn khách đang giúp tôi tìm lại gia đình, vẫn đang rất vui vẻ tại Adare Manor”

Như các bạn thấy, chú thỏ này được phục vụ rất chu đáo bởi đội ngũ nhân viên.

“Mình đang dần quen với việc này, thưởng thức trà chiều tại Adare Manor”

Claire của bộ phận hướng dẫn dẫn Bunny đi thăm thú xung quanh khách sạn.

“Chuẩn bị đi dạo với Claire sau tách trà buổi chiều.”

Và sau đó, nhờ vào tất cả các hình ảnh trên Facebook, Bunny đã liên lạc lại được với gia đình của mình!

“Họ tìm được cô chủ rồi, tôi được ở lại Adare Manor một đêm nữa và mai sẽ về nhà ăn tiệc mừng, vẫn đang rất vui tại Adare Manor, tất cả mọi người đều đối xử rất tốt với tôi”

Chú thỏ nhồi thuộc về Kate Hogan. Gia đình cô bé đã gửi một tin nhắn cho trang Facebook của khách sạn vào đêm Chủ nhật, nói rằng họ sẽ đến đón chú thỏ vào thứ hai.

“Xin chào tất cả những cô chú đáng yêu của khách sạn Adare Manor. Tên cháu là Kate Hogan. Cảm ơn cô chú đã chăm sóc tốt Jellycat (tên chú thỏ) của cháu. Bạn ý là người bạn nhồi bông đầu tiên của cháu từ hơn ba năm rưỡi trước, “gia đình Kate viết trên Facebook. “Cháu đã rất cô đơn khi đi ngủ vào đêm qua, nhưng bây giờ cháu biết bạn ấy đã có quãng thời gian tuyệt vời. Cháu rất háo hức đợi tới lúc Jellycat trở lại trong vòng tay của mình. Một lần nữa xin cảm ơn các cô chú ở Adare Manor. Gửi dùm cháu một cái ôm tới cậu ấy nhé. Kate X ”

“ Mai là được về Nenagh rồi, vẫn đang thư giãn tại Adare Manor”

 

“Chúc ngủ ngon từ Adare Manor, ngày mai tôi sẽ về nhà, tôi đã có rất nhiều niềm vui và mọi người chăm sóc tôi rất tốt, sẽ nhớ nơi này nhiều lắm”

Chú thỏ thậm chí còn được massage vào thứ hai.

“Vẫn đủ thời gian cho một buổi massage từ Kate đáng yêu trước khi về nhà. Thật là một kỳ nghỉ tuyệt vời nhưng tôi cũng rất háo hức muốn gặp lại cô chủ! ”

Và cuối cùng thì, vào thứ hai, Kate và Bunny đã được đoàn tụ.

Trích bình luận trên Facebook:

“Đây đúng là marketing thông minh. Các nhân viên đã không chỉ giúp cô bé tìm lại chú thỏ mà còn giúp quảng bá hình ảnh cho khách sạn theo một cách không thể độc đáo hơn.”

Ngân Hà

Theo Trí Thức Trẻ/Buzzfeed